Calculadora de CDI

O que é o CDI?

O CDI (Certificado de Depósito Interbancário) é a taxa de juros que os bancos cobram entre si para empréstimos de um dia. Na prática, o CDI acompanha de perto a taxa Selic e serve como referência para a rentabilidade de diversos investimentos de renda fixa.

Investimentos Atrelados ao CDI

CDB (Certificado de Depósito Bancário)

• Emitido por bancos
• Pode render de 90% a 120% do CDI ou mais
• Garantido pelo FGC até R$ 250 mil por CPF/banco
• Tributação: IR regressivo (22,5% a 15%)

LCI (Letra de Crédito Imobiliário)

• Lastro em créditos imobiliários
• Isento de IR para pessoa física
• Geralmente rende menos % do CDI, mas é livre de impostos
• Também garantido pelo FGC

LCA (Letra de Crédito do Agronegócio)

• Lastro em créditos do agronegócio
• Isento de IR para pessoa física
• Mesmas características da LCI

Tabela de IR para Renda Fixa

O Imposto de Renda sobre CDB e outros investimentos tributáveis segue a tabela regressiva:

• Até 180 dias: 22,5%
• 181 a 360 dias: 20%
• 361 a 720 dias: 17,5%
• Acima de 720 dias: 15%

CDI vs Poupança: Qual Rende Mais?

Na maioria dos cenários atuais, investimentos em CDI rendem mais que a poupança:

• Poupança: Com Selic acima de 8,5%, rende 0,5% a.m. + TR (~6,17% a.a.)
• 100% CDI: Rende aproximadamente a taxa Selic (~12,25% a.a. em 2024)
• Mesmo após IR, o CDI ainda é mais vantajoso para prazos maiores

Qual Percentual do CDI Escolher?

Depende do prazo e liquidez:

• 90-100% CDI: Comum para CDBs com liquidez diária
• 100-110% CDI: CDBs de bancos médios com prazo de 1-2 anos
• 110-120% CDI: CDBs de bancos menores, prazos maiores, mais risco
• LCI/LCA ~90% CDI: Equivale a ~105% CDI com tributação

Dica: LCI/LCA vs CDB

Para comparar LCI/LCA com CDB, use a fórmula: Taxa LCI ÷ (1 - IR)

Exemplo: LCI de 90% CDI equivale a um CDB de 105,88% CDI para prazo acima de 2 anos (IR de 15%).